Т1
инвестиции в зрелые компании на стадии привлечения pre-IPO финансирования
до 25 млрд рублей
целевой объем Фонда
Ключевые параметры фонда
Целевой размер фонда
До 25 млрд рублей (плюс право на со-инвестирование по приглашению УТ)
Юридическая форма
Договор инвестиционного товарищества
Инвестиционный период
Инвестиционный период составляет 4 года
Срок фонда
8 лет. Возможно продление до 10 лет
Для обеспечения максимальной доходности инвестируем в компании, которые отвечают самым высоким требованиям
Используют передовые технологии (ИИ, робототехника, 3D-печать)
Имеют план выхода на IPO/продажу стратегу в течение 3-5 лет
Привлекают средства на развитие бизнеса (cash-in)
Предоставляют защиту прав инвестора, включая контрактное право на ликвидность
Выбираем только крупные и надежные компании
| >100 млрд | крупные рынки |
| 10 млрд | высокие показатели выручки |
| 15% по EBITDA | положительная рентабельность |
| <3,5 D/E | приемлемая долговая нагрузка |
Наиболее привлекательные отрасли для инвестиций
транспорт
логистика
финансы
медицина
FMCG
IT
Профессионально оцениваем потенциальные риски и используем инструменты для их снижения
Общий инвестиционный риск
В фонде разработана система статистического анализа инвестиционных возможностей, система чек-листов и экспертный совет для минимизации инвестиционного риска в конкретные активы
Инфляционные риски, риски обесценения валюты
Управляющая компания фонда подбирает компании, способные перекладывать инфляцию в стоимость продукта/услуги, тем самым защищая инвесторов от обесценения их инвестиции
Отсутствие гарантированной доходности
Команда фонда стремится к организации портфеля таким образом, чтобы максимизировать доходность инвесторов в том числе за счет особых акционерных прав
Диверсификация портфеля
Фонд предусматривает инвестирование не более 15% в один актив и не более 20% в сегмент рынка, такая диверсификация не может на 100% защищать от рыночных рисков, которые снимаются путем формирования портфеля из сотен акций из всех существующих отраслей
Риск изменения в законодательстве и регулировании
Фонд не инвестирует в отрасли с сильным гос. регулированием, и в компании, находящиеся в санкционных списках, не применяет «серые» схемы инвестирования или ведения бизнеса и непрерывно следит за изменениями в законодательстве
Ограниченная ликвидность инвестирования в непубличные активы
Для обеспечения ликвидности активов команда фонда предусматривает в сделках обязательную дивидендную политику, обязательства выхода компании на IPO, право принудительной продажи (drag-along),опционы на обратный выкуп своей доли и др.